안녕하세요, 동전 친구 여러분! 오늘은 옵션 업계의 대형 트레이더인 롱 신얀(@ssslumdunk)을 분석해보겠습니다. X에 대한 그의 트윗을 분석하여, 그의 옵션 거래 특성을 요약하고 일반 투자자를 위한 몇 가지 팁을 정리했습니다.
1. 사용자 프로필: 드래곤 하트 솔트의 거래 스타일
먼저, 사용자 초상화를 살펴보겠습니다. 그의 트위터 게시물에 대한 빅데이터 분석을 바탕으로 다음과 같은 결론을 내렸습니다.
신분 : 남성, 30~45세, 옵션 거래자이자 핀테크 실무자 가능성, 고등 교육 배경(금융 또는 STEM 관련 가능성 있음) 보유.
직업 : 전문 옵션 거래자. Web2 스타트업이나 핀테크 프로젝트에 참여한 적이 있으며, 기술과 금융의 교차점에서 경험이 있음.
행동 : 단기 거래 전문가, 안티 캘린더 스프레드와 변동성 중재에 능숙하며, 포지션을 동적으로 조정하고 위험 관리에 주의를 기울입니다. 정기적으로 X에 대한 전문적인 거래 콘텐츠를 공유하고 시장 거래 시간 중에 활동합니다.
사회적 : 금융 및 기술 분야에서 특정 인맥을 가지고 있으며, 거래팀 및 스폰서와 상호 작용하고, 타겟 고객은 옵션 거래 및 양적 금융 애호가이며, 영향력은 대중적이라기보다는 전문적일 경향이 있습니다.
동기 : 개인 브랜드를 구축하고, 업계 네트워크를 확장하고, 사업 협력 기회를 모색하고, 거래 전략을 공유하여 전문가 커뮤니티에 참여합니다.
그의 거래 스타일은 세 단어로 요약할 수 있습니다. 단기 , 변동성 주도 , 동적으로 조정 .
그는 주식을 대량 보유하고 배당금을 천천히 기다리는 "불교" 투자자가 아닙니다. 그 대신 그는 마치 정확한 사냥꾼처럼 시장 변동을 지켜보고 행동할 기회를 기다립니다. 핵심 특징은 다음과 같습니다.
그의 트윗을 보면, 롱신 소금의 거래 주기는 매우 짧아서 기본적으로 하루에서 며칠 정도입니다. 예를 들어, 그는 "오늘부터 이 교차 기간 전략을 롤링하기 시작하겠습니다"라고 말했습니다. 이는 그가 신속하게 포지션을 조정하고 단기 시장 변동의 기회를 잡겠다는 것을 의미합니다. 이러한 빠른 진입 및 종료 스타일은 특히 고빈도 작업을 선호하고 빠른 피드백을 추구하는 트레이더에게 적합합니다.
그는 변동성 차익거래에 대한 예민한 감각을 가지고 있습니다. 그는 트윗에서 가까운 달과 먼 달 옵션의 IV 차이를 여러 번 언급했습니다. 예를 들어, "가까운 달의 IV는 높지 않으니, 계속해서 반달력 전략을 실행해야 합니다." 이는 그가 IV 곡선의 변화를 관찰하여 차익거래 기회를 찾는 데 특히 능숙하다는 것을 보여줍니다. 그의 전략은 단순히 상승과 하락을 추측하는 것이 아니라, 변동성의 '가격 차이'를 이용해 돈을 버는 것입니다. 그는 기술 전문가예요!
옵션 시장은 빠르게 변화하고 있으며, 롱신솔트는 이에 동적으로 조정하여 대응하고 있습니다. 그는 시장 상황에 따라 자신의 포지션을 자주 "롤오버"하는데, 만료일이 임박한 옵션을 청산하고 새로운 만료일이나 행사가로 다시 여는 경우가 그 예입니다. 이러한 유연성 덕분에 그는 시장 변동 중에도 주도적으로 대응하고 수익을 확보하거나 손실을 줄일 수 있습니다. 예를 들어, 그는 "안전성을 확보하기 위해 일부 세타를 뱉어낸다"고 언급했는데, 이는 위험을 줄이기 위해 일부 시간적 가치를 희생할 것이며 강력한 위험 관리 감각을 가지고 있음을 나타냅니다.
전반적으로 Longxin Salt의 스타일은 옵션 시장의 "단거리 선수"와 비슷합니다. 빠르고 정확하며 무자비하며, 변동성 중재와 역동적인 조정을 활용하여 시장을 쉽게 탐색합니다. 그의 거래 철학은 한 문장으로 요약할 수 있습니다. 변동성으로 돈을 벌고, 유연성으로 그 돈을 보호하라는 것입니다.
2. 핵심 전략: 역 캘린더 스프레드는 "트럼프 카드"
옵션 거래의 매력은 전략의 다양성에 있으며, 롱신솔트의 '에이스' 전략은 바로 안티 캘린더 스프레드 입니다! 그는 또한 가끔 수직 스프레드와 같은 몇 가지 조합 전략을 결합하기도 합니다. 하나씩 살펴보겠습니다.
역 캘린더 스프레드는 롱 씨가 가장 좋아하는 전략입니다. 그는 트윗에서 "콜 스프레드를 멀리 매도하고 가까운 콜 스프레드를 매수하여, 멀리 IV가 천천히 감소할 것으로 베팅하는 것"을 언급했는데, 이는 전형적인 안티 캘린더 스프레드 전략입니다. 구체적으로:
근월물 옵션(예: 다음 주에 만료되는 콜)을 매수하고 원월물 옵션(예: 다음 달에 만료되는 콜)을 매도합니다. 이 전략의 핵심은 앞선 달 옵션의 변동성이 상승하거나 뒷달 옵션의 변동성이 하락할 것에 베팅하여 스프레드를 확대하는 것입니다.
이러한 전략은 단기 변동성에 대한 시장 기대가 높아지거나 장기 옵션의 IV가 높을 때 특히 효과적입니다. 예를 들어, 그는 "단기 IV가 높지 않다"고 언급했는데, 이는 그가 단월물 옵션의 "폭발" 가능성을 봤음을 보여줍니다.
역 캘린더 스프레드는 변동성 변화에 민감하고 큰 수익 잠재력을 가지고 있지만, IV 예측이 잘못되면 손실이 발생할 수 있습니다. 그러므로 이는 정확한 판단이 필요한 전략입니다.
롱신얀은 역캘린더 스프레드 외에도 '콜 스프레드'를 언급하며 수직 스프레드에도 익숙함을 시사했습니다. 예를 들어, 낮은 행사가격의 콜을 매수하고 높은 행사가격의 콜을 매도하면 강세 콜 스프레드가 생성될 수 있습니다.
3. 수익 모델: 변동성 + 시간 가치 + 동적 관리
롱신솔트의 수익 모델은 변동성 차익거래 , 시간 가치 포착 , 동적 관리의 세 부분으로 나눌 수 있습니다. 이 세 가지는 서로 보완적이어서 그는 옵션 시장에서 쉽게 활동할 수 있습니다.
1. 변동성 차익거래: IV의 '가격 갭'을 활용하라
그의 핵심 수익원은 변동성 차익거래입니다. 예를 들어, 역 캘린더 스프레드를 통해 그는 원월물 IV가 하락하거나 근월물 IV가 상승할 것이라고 베팅하고 스프레드가 확대되어 수익을 얻습니다. 예를 들어, 그는 "먼 쪽 IV가 천천히 감소할 것이라고 베팅하는 것"이 전형적인 IV 차익거래 아이디어라고 언급했습니다. 이 모델은 변동성 곡선(기간 구조)에 대한 심층적인 이해가 필요하며 기술적인 플레이어에게 적합합니다. **
2. 시간 가치 포착: 세타를 활용하세요
예를 들어, 역 캘린더 스프레드의 경우, 그는 더 높은 세타 수익률을 얻기 위해 원월 옵션을 매도하고, 위험 헤지하기 위해 근월 옵션을 매수합니다. 그는 "안전성을 확보하기 위해 세타를 뱉어낸다"고 언급했는데, 이는 위험을 통제하면서 옵션을 매도하여 프리미엄을 벌 수 있다는 것을 의미합니다. 이런 종류의 "안정적이고 장기적인" 수입은 그의 이익의 중요한 부분입니다.
3. 동적 관리: 수익을 확보하기 위한 유연한 조정
옵션 시장은 변동성이 크며, 이를 다루는 방법은 역동적으로 조정하는 것입니다. 그는 "오늘부터 이 교차 기간 전략을 롤링합니다"와 같이 자신의 포지션을 자주 롤링하고 만기일이나 행사 가격을 조정하여 수익을 확보하거나 손실을 줄입니다. 이런 유연성 덕분에 그는 시장이 빠르게 변화하는 상황에서도 주도적으로 대처할 수 있습니다.
4. 그의 스타일을 어떻게 배우고 참고할 수 있나요? 도둑질에 대한 네 가지 팁
1. 변동성에 대한 지식을 배우고 IV "루틴"을 이해합니다.
IV와 변동성 곡선의 개념을 이해하려면 "옵션, 선물 및 기타 파생상품"(존 C. 헐)이나 "옵션 변동성과 가격 결정"(셸던 나텐버그)을 포함한 교과서를 추천합니다.
실제 돈으로 연습해 보세요. 소액으로 시작하고 BTC 옵션의 교차 기간 콜 스프레드와 같은 간단한 역 캘린더 스프레드를 시도해 보면서 IV 변화가 전략에 미치는 영향을 느껴보세요.
2. 단기 거래를 연습하고 시장 민감성을 개발하세요.
시장 심리에 주의를 기울이고, X 플랫폼을 더 자주 탐색하고, 시장 변동에 대한 주요 V의 의견에 주의를 기울이고, 단기 추세를 판단하는 방법을 배우세요.
데모 계정을 사용하여 1~3일 수직 스프레드를 시도하는 등 단기 옵션 거래를 연습하고 시장 변동성이 전략에 어떤 영향을 미치는지 관찰하세요.
단기 거래는 충동적으로 행동하기 쉽기 때문에, 20% 수익 시 또는 10% 손실 시 포지션을 마감하는 등 명확한 이익 실현 시점과 손절 시점을 설정하는 것이 좋습니다.
3. 동적 조정을 마스터하고 "롤" 위치를 배우는 방법
옵션이 만료되기 직전이거나 시장 방향이 바뀌는 경우, 포지션을 새로운 만료일이나 행사가로 롤오버해보세요. 예를 들어, 콜 스프레드에서 돈을 잃을 위기에 처했을 때 포지션을 닫은 다음 만기일을 다시 설정하여 다시 열 수 있습니다.
위험 관리 측면에서는 그 사람처럼 "안전성을 확보하기 위해 세타를 뿜어낼" 수 있고, 비용을 줄이거나 위험을 헤지하기 위해 전략에 매도 옵션(커버드 콜 등)을 추가할 수 있습니다.
4. 작게 시작해서 점차 늘려가세요
초보자는 먼저 소액의 자금(예: 1,000달러)으로 간단한 수직 스프레드를 연습하여 옵션 조합의 작동 방식에 익숙해질 수 있습니다.
SPX, QQQ, AAPL, BTC, ETH와 같이 옵션 스프레드가 작고 초보자에게 적합한 유동성이 높은 대상을 선택하세요.
기록하고 검토하세요. 각 거래 후 전략, 이익 및 손실, 시장 상황을 기록하고, 무엇이 잘 되었는지, 어디를 개선해야 하는지 분석합니다.
간단히 말해서, 롱신솔트의 옵션 거래 스타일은 마치 멋진 농구 경기와 같습니다. 빠른 속도, 정확한 판단, 유연한 대응이 특징입니다. 저희 같은 일반적인 암호화폐 거래자에게는 그의 스타일이 고급스럽기는 하지만, 변동성에 대해 배우고, 단기 거래를 연습하고, 역동적인 조정을 숙달함으로써 천천히 요령을 익힐 수 있습니다. 날마다 유명 기업의 거래 방법을 배우고, 여러분 모두가 재정적 자유를 향한 길에서 성공을 거두시길 기원합니다.
